远在大洋彼岸，拉美三国的数字支付系统——巴西Pix、哥伦比亚Bre-B、墨西哥SPEI都正在深刻改变当地支付方式。虽然它们并未消灭现金和银行卡，但显然走上了一条与欧洲截然不同的道路，似乎都已建立起了一个覆盖广泛的数字支付体系。

政策及智能数据公司FiscalNote近日发布文章，以巴西、哥伦比亚、墨西哥的案例为例，介绍这一独特的拉丁美洲支付格局。本文经翻译和编辑发布。

巴西：Pix为王，影响超越支付本身

在巴西，Pix是无可争议的王者。最高单月数据记录显示，通过这套巴西央行自研的即时支付系统流转的金额高达3万亿雷亚尔（约3.95万亿人民币），其他月均数据与之相差无几。

Pix具备与传统银行同级别的安全防护，更重要的是完全免手续费。部分研究估计，高达80%的巴西消费者已将Pix作为日常主要支付手段。与此同时，叠加拉美快速发展的金融科技生态，Pix影响已远超支付本身。

过去十年，巴西银行网点减少了37%，金融行业也希望在进一步数字化中压缩成本。与此同时，巴西也在讨论修订现行《反洗钱法》，授权国家货币委员会（CMN）对现金交易以及票据支付设定最高限额，反洗钱管理实际上强化了社会向数字化支付过渡的趋势。

值得注意的是，巴西法律还允许商户基于支付方式实行差异定价，这在客观上使得商户倾向于不产生额外成本的现金和Pix。

而对比现金和Pix，基于巴西市场对数字支付尤其是Pix的偏爱，监管出台更多保障现金支付措施的可能性不大。但有意推动两者走向融合，巴西央行有意推出Pix版的取现、找零功能。

哥伦比亚：现金主流，Bre-B正崛起

不同于巴西，哥伦比亚的实体货币仍占绝对主导地位。

庞大小微经济规模和0.4%的金融交易税（针对许多类型的电子转账）抑制了银行转账等使用。现金可得性在哥伦比亚全国范围内都有保障，街角便利店、零售网点、社区银行等等场景都能让居民存取现金。

虽然市场上的数字钱包提升了金融账户覆盖率，让公民能更方便地接收社会救助金，但大多用户仍习惯于“倒腾”成现金再使用。因此，哥伦比亚目前的数字工具更多是对实体现金的补充。

不过，变化也正在发生。

受巴西Pix的启发，哥伦比亚央行已于2025年10月主导推出即时支付系统Bre-B。这也是一套国家央行强制推行的7×24小时支付网络，支持任意银行或电子钱包接入使用，通过手机号或身份证号等证明，即可进行即时、零手续费的转账。

Bre-B推广速度惊人，全面运营半年内，Bre-B已处理超过6.17亿笔交易，金额高达97万亿比索（约2037亿人民币），接入218家金融机构、3300万用户和280万活跃商户。但Bre-B将在多大程度上重塑哥伦比亚人的支付习惯，目前尚难定论，毕竟该系统运营时间尚短。

墨西哥：现金与SPEI保持平衡

墨西哥市场数字支付增长强劲，但现金尤其是小额场景中的使用率依然很高。

但墨西哥的现金存取点面临严重的地理和结构性挑战，银行基础设施高度集中于富裕城市中心，南部和落后地区的农村市县严重缺少ATM设备。便利店取现起到了一定的补充作用，政府也通过“农村计划”推动金融普惠。

此外，为遏制逃税和有组织犯罪，墨西哥也对部分现金交易设限。根据《反洗钱法》规定，墨西哥同样严格限制在大额商业交易中使用现金，房地产、车辆购置等超出规定门槛的交易都不得以现金结算。

在推动数字化方面，墨西哥央行早在2004年即推出实时结算系统SPEI，交易可在数秒或数分钟内完成，目前60%墨西哥人使用该系统。在SPEI基础上，2019年推出的CoDi（数字收款）系统利用二维码和NFC技术实现即时线下交易。

随着数字交易持续扩张，墨西哥在2018年还通过《金融科技法》，央行、国家银行与证券委员会等后续也发布了配套法规，为支付服务商建立一套细致的监管框架。近期，墨西哥央行还发布了协调SPEI和CoDi电子转账用户体验的新指引。

总体来看，墨西哥数字支付在部分场景和区域预计将快速增长，但现金使用率还将长期保持一定水平。