10月15日，在由移动支付网、出海记主办的《2026年第四届跨境数字金融产业合规与共生大会》上，来自非洲、专注于新兴市场的金融科技公司PalmPay外籍合规经理THEOGENE（中文名唐英雄），围绕非洲多元化市场的数字金融合规路径进行了分享。

公开资料显示，非洲有54个联合国承认的主权国家（非盟统计为55个），约2000种独立语言；按2026年人口预估为15.7亿，其中六成以上年龄在25岁以下；按IMF口径，名义GDP为3.56万亿美元。据GSMA数据，非洲移动货币交易量占全球的74%，2025年注册账户约12亿，全年交易额达1.4万亿美元、交易笔数达920亿。世界银行统计则显示，撒哈拉以南非洲15岁以上成年人的金融账户渗透率仅为58%；对大量农村居民而言，手机里的移动货币账户往往是其唯一能够触及的正规金融渠道。

从数据来看，非洲无疑是跨境金融的“一片热土”。但也要认清的是，非洲并非“一个市场”，而是数十个彼此独立的市场，这也意味着它是一个多监管机构并行的区域：央行负责牌照审批，金融情报机构主管反洗钱，数据保护局主管隐私保护，资本市场与竞争监管机构亦各有分工；在多牌照体系下，支付、银行、MFB、数字信贷、汇款、投资顾问等业务各有准入门槛和资本要求；多个区域一体化框架的成熟程度参差不齐；而在跨境与数据层面，汇款、数据本地化、外包与第三方技术供应商管理、外汇管制、转移定价等要求也逐国不同。

唐英雄建议，企业在落子展业前应先厘清四件事：一是提供什么服务，这决定所需的牌照类别；二是谁持有客户资金；三是谁负责结算；四是谁承担客户风险。

在此基础上，可分为六个操作步骤：定义产品和资金流、识别监管边界、选择实体和牌照、完成审批与前置条件准备、上线控制与培训、持续报告与整改。每一步都要留存可追溯的证据，包括法律意见、牌照文件、审批记录、控制测试等，最终形成完整的合规闭环。

唐英雄以肯尼亚和尼日利亚为例作了详细解析：首先提交业务概念说明，并附三个备选公司名称；随后预约预申请会，当面阐明商业模式、资本计划与治理结构；接着在当地注册公司、开立账户；正式提交申请后，央行首轮反馈一般在30天内，此后还需多轮补充材料；通过审核后取得原则性批准，后续还附据实缴资本验资、办公场地落实、IT系统落地等要求；资本金存入监管认可账户后，央行开展开业前现场检查；最终发放牌照并在宪报刊登。唐英雄表示，走完整个流程通常需要两年。

获批也不等于通关。材料清单本身或许并不复杂，真正的难点在于理解监管为何要求这些材料。即便是董事简历，若随意提交、与标准不符，仍会被退回重做；三年财务预测尤为关键，监管重点考察资金来源和收入逻辑，若讲不清业务如何盈利，就会被质疑持牌动机；此外，数据本地化也是不可忽视的要求，肯尼亚、坦桑尼亚均要求数据存储于本国境内。

上述工作并非一劳永逸，而是持续性的。跨国平台的通常做法是集团制定标准、当地承担责任：集团CCO负责风险偏好设定与监督，国家合规负责人负责落地执行，每月复核一次风险矩阵。

唐英雄还介绍了PalmPay的实践经验。作为一家发源于非洲、面向新兴市场的海外金融科技企业，PalmPay成立于2017年，2019年在尼日利亚正式获得央行支付牌照并运营，致力于通过移动支付技术推动普惠金融发展；除尼日利亚外，公司还在孟加拉、巴基斯坦、坦桑尼亚、乌干达、南非、加纳等地持有二十多张相关牌照。凭借深耕非洲市场，公司先后获评2026年TIME100全球最具影响力公司、2025年《金融时报》（Financial Times）与Statista非洲增长最快公司榜单金融科技行业第一、总榜第一，并于2024年获尼日利亚中央银行（CBN）普惠金融年度代理及核心推动者认可。

回到整个非洲市场来看，54国意味着高昂的合规成本，而营收却难以“立竿见影”。对企业而言，唐英雄认为，“先拿牌照再谈增长”意味着两年以上的投入和一段不确定的审批周期，这笔投入产出账值得仔细权衡。